股票市场价格并非随机游走：来自一个简单设定检验的证据
Stock Market Prices Do Not Follow Random Walks: Evidence from a Simple Specification Test
Review of Financial Studies · 1988
被引 3725 · 同刊同年前 9%
人大 AFT50UTD24ABS 4*
- Andrew W. Lo · 宾夕法尼亚大学
- A. Craig MacKinlay · 宾夕法尼亚大学
中文导读
通过一个简单的统计检验，发现股票市场价格并不遵循随机游走，为金融经济学中市场有效性假说提供了反证。
金融经济学股票市场时间序列分析